Penzijní spoření – výnosy 2018

Státní podpora a sleva na dani

Na spoření v transformovaných a účastnických fondech stát přispívá 90-230 Kč/měsíc (maximálního příspěvku dosáhnete s měsíční úložkou 1 000 Kč). O dalších až 24 000 Kč ročně je možné si snížit základ daně z příjmu (čistá daňová úspora 3 600 Kč). Peníze je možné vybrat nejdříve po dosažení věku 60 let (je třeba spořit min. 5 let) formou jednorázového vyrovnání, renty na dobu určitou či doživotní renty.

Doplňkové penzijní spoření

V účastnických fondech si lidé na penzi spoří od ledna 2013. Fondy negarantují nezáporné zhodnocení, nenabízejí výsluhovou penzi a klienti si mohou volit investiční strategii (konzervativní, vyváženou nebo dynamickou). Investiční strategii je možné jednou ročně změnit bezplatně (každá další změna může být zpoplatněna, obvykle částkou do 500 Kč). Níže uváděná data jsou platná pro doplňkové penzijní spoření ke konci roku 2018.

• Počet účastníků: 967 tisíc klientů
• Objem spravovaných prostředků: 42 715 mil. Kč
• Průměrný měsíční příspěvek účastníka: 790 Kč
• Průměrný měsíční příspěvek zaměstnavatele: 973 Kč
• Poplatek za správu aktiv: konzervativní fond 0,4% z objemu a 10% ze zisku, vyvážený a dynamický fond 1% z objemu a 15% ze zisku

Povinně konzervativní fondy

Produkt		Naše hodnocení:		Výnos 2023	Výnos 2022	Výnos 2021	Klady	Zápory
Doporučujeme	ČS konzervativní fond Více informací		Sjednat online BONUS 500 Kč	10,22 %	-1,82 %	-4,16 %
Doporučujeme	Allianz konzervativní fond Více informací		Sjednat online	7,16 %	3,39 %	-1,70 %
Doporučujeme	Conseq konzervativní fond Více informací		Sjednat online Bonus za věrnost	6,83 %	4,20 %	-0,25 %
	KB dluhopisový fond Více informací			10,63 %	-3,20 %	-4,71 %
	ČSOB konzervativní fond Více informací			9,42 %	2,07 %	-4,23 %
	KB konzervativní fond Více informací			8,16 %	1,00 %	-2,57 %
	NN konzervativní fond Více informací			8,02 %	2,25 %	-3,76 %
	ČSOB garantovaný fond Více informací			7,33 %	1,23 %	-4,45 %
	Axa konzervativní fond Více informací
	ČP konzervativní fond Více informací
	ČP spořící fond Více informací

Vyvážené fondy

Produkt		Naše hodnocení:		Výnos 2023	Výnos 2022	Výnos 2021	Klady	Zápory
Doporučujeme	ČS vyvážený fond Více informací		Sjednat online BONUS 500 Kč	15,47 %	-4,31 %	4,62 %
Doporučujeme	Allianz vyvážený fond Více informací		Sjednat online	11,45 %	-4,60 %	2,12 %
Doporučujeme	ČS etický fond Více informací		Sjednat online BONUS 500 Kč	8,98 %	-2,56 %	-1,93 %
Doporučujeme	Conseq dluhopisový fond Více informací		Sjednat online Bonus za věrnost	8,47 %	3,09 %	2,02 %
	ČSOB vyvážený fond Více informací			15,86 %	-8,25 %	7,62 %
	NN vyvážený fond Více informací			14,61 %	-7,25 %	2,50 %
	KB vyvážený fond Více informací			14,33 %	-8,30 %	3,67 %
	Axa vyvážený fond Více informací
	Axa dluhopisový fond Více informací
	ČP vyvážený fond Více informací

Dynamické fondy

Produkt		Naše hodnocení:		Výnos 2023	Výnos 2022	Výnos 2021	Klady	Zápory
Doporučujeme	Conseq globální akciový fond Více informací		Sjednat online Bonus za věrnost	21,94 %	-13,06 %	23,40 %
Doporučujeme	ČS dynamický fond Více informací		Sjednat online BONUS 500 Kč	19,29 %	-4,81 %	12,99 %
Doporučujeme	Allianz dynamický fond Více informací		Sjednat online	16,00 %	-10,00 %	10,68 %
	NN růstový fond Více informací			31,09 %	-16,45 %	21,65 %
	ČSOB dynamický fond Více informací			23,26 %	-14,65 %	22,40 %
	KB akciový fond Více informací			16,70 %	-11,30 %	12,91 %
	ČP dynamický fond Více informací

Penzijní připojištění

Do transformovaných fondů bylo možné vstoupit do konce roku 2012. Fondy garantují nezáporné zhodnocení, nabízejí výsluhovou penzi (výplata poloviny úspor po 15 letech spoření) a klienti si nemohou volit investiční strategii (fondy musí investovat velmi konzervativně). Minimální riziko, minimální zisk. Níže uváděná data jsou platná ke konci roku 2018.

• Počet účastníků: 3 470 tisíc klientů
• Objem spravovaných prostředků: 404 350 mil. Kč
• Průměrný měsíční příspěvek účastníka: 680 Kč
• Průměrný měsíční příspěvek zaměstnavatele: 877 Kč
• Poplatek za správu aktiv: 0,8% z objemu a 10% ze zisku

Produkt		Naše hodnocení:		Výnos 2023	Výnos 2022	Výnos 2021	Klady	Zápory
Doporučujeme	Allianz transformovaný fond Více informací		Sjednat online převod do DPS	2,55 %	1,69 %	0,89 %
Doporučujeme	ČS transformovaný fond Více informací		Sjednat online převod do DPS	2,95 %	2,19 %	0,98 %
Doporučujeme	Conseq transformovaný fond Více informací		Sjednat online převod do DPS	5,60 %	4,40 %	0,69 %
	KB transformovaný fond Více informací			2,11 %	1,53 %	0,43 %
	ČSOB transformovaný fond Více informací			1,10 %	0,46 %	0,40 %
	NN transformovaný fond Více informací			0,28 %	1,08 %	0,33 %
	Axa transformovaný fond Více informací
	ČP transformovaný fond Více informací

Jak správně zvolit investiční strategii?

V dobách ekonomického růstu se vyplatí více riskovat a setrvávat ve vyváženém či dynamickém fondu. Riziko ztráty je malé, potenciální výnos vysoký. Naopak krizová období, která jsou vždy spojena s prudkými pády burzovních trhů, je lepší přečkat v konzervativních fondech.

Máte-li do penze daleko, vyplatí se více riskovat. Inflace v dlouhém období znehodnocuje konzervativně uložené peníze. A pokud na výběr penzijka nespěcháte, vždy si můžete pro ukončení spoření vybrat ten správný moment (ostřílení investoři na zajímavé příležitosti čekají i 5-10 let a neukvapují se). Naopak pokud Vám důchod už pomalu klepe na dveře, je lepší několik posledních let před ukončením spoření setrvat v konzervativních fondech. Máme mnohem menší manévrovací prostor, co se možného ukončení spoření/investiční strategie týče, a tudíž se nevyplatí příliš riskovat.